O mercado está cheio de oportunidades para quem tem uma ideia e deseja rentabilizá-la. A única coisa que é necessária é o financiamento e, felizmente, o mercado tem muitas fontes de investimento para fornecer recursos. Uma dessas fontes de capital de investimento é o Hedge Fund.
Um fundo de hedge é um tipo de investimento alternativo que reúne capital de investidores institucionais e individuais para fazer investimentos em uma vasta gama de ativos com o objetivo final de gerar retornos elevados com riscos reduzidos para seus investidores.
Formação de Fundo de Hedge
Como parcerias financeiras, os fundos de hedge são compostos principalmente por investidores credenciados. São pessoas físicas ou jurídicas que ganharam mais de US $ 200.000 nos últimos dois anos ou têm um patrimônio líquido de mais de US $ 1 milhão ao sair de sua residência principal.
Eles entram em uma sociedade limitada reunindo uma quantidade substancial de investimento mínimo.
Como os fundos de hedge são acessíveis apenas a esses investidores de alto perfil, muito poucos regulamentos da Securities and Exchange Commission (SEC) se aplicam a este veículo de investimento.
Os investimentos feitos em fundos de hedge tendem a ser ilíquidos, pois há um período de bloqueio que obriga os investidores a armazenar seu dinheiro nos fundos por pelo menos um ano antes de começarem a fazer retiradas semestrais ou trimestrais.
Como fonte de investimento alternativo, os fundos de hedge podem atuar como corporações de investimento offshore ou como parcerias de investimento privado.
Como funciona o fundo de hedge?
Agressivo e arriscado são os dois termos usados para descrever fundos de hedge, especificamente quando se trata de compará-los com fundos mútuos. É porque os retornos dos fundos de hedge dependem principalmente das habilidades do gestor do fundo, e não da condição dos mercados.
O gestor do fundo é responsável por analisar as condições de mercado, prever as mudanças do mercado e aplicar as estratégias de investimento adequadas.
Para gerar retornos mais elevados com menos riscos, os gestores de fundos tendem a empregar estratégias de investimento tradicionais e não tradicionais.
Algumas das manobras de investimento mais significativas aplicadas por gestores de fundos de hedge incluem:
Para além de utilizarem as manobras de investimento adequadas à situação, os gestores de fundos de cobertura investem em diferentes classes de ativos, incluindo os não tradicionais. Por exemplo, imóveis, terrenos, derivativos, moedas e outros ativos alternativos.
Em outras palavras, os fundos de hedge investem em quase tudo, e isso constitui outra característica que distingue os fundos de hedge dos fundos mútuos que investem principalmente em títulos ou ações.
Além disso, os fundos de hedge investem nos mercados internacional e doméstico para diversificação de ativos e usam a alavancagem (capital emprestado) para que as tendências do mercado não influenciem os retornos.
Vantagens do fundo de hedge
Nos últimos vinte anos, os fundos de hedge testemunharam um crescimento tremendo, e isso não é sem razão. A seguir estão algumas das vantagens significativas dos fundos de hedge.
Desvantagens do Fundo de Hedge
Apesar de seus benefícios e popularidade crescente, os fundos de hedge, como todos os outros fundos, apresentam riscos. Aqui estão algumas desvantagens significativas dos fundos de hedge.
